幾年前區塊鏈行業還沒有DeFi這個概念，但就在過去的一年，DeFi相關的增長數據不斷刷新著大家的耳目。從默默無聞的“窮小子”，一躍成為區塊鏈行業的“扛霸子”，DeFi只用了短短幾年時間。但DeFi的用處到底在哪裡？是炒作還是真正有實際價值、有特定需求呢？
DeFi是什麼？
DeFi，全稱為Decentralized Finance，即“去中心化金融”或者“分佈式金融”。
“去中心化金融”，與傳統中心化金融相對，指建立在開放的去中心化網絡中的各類金融領域的應用，目標是建立一個多層面的金融系統，以區塊鏈技術和密碼貨幣為基礎，重新創造並完善已有的金融體系。
區塊鏈+金融，這也是多數人對DeFi的理解。
目前來講，DeFi的業務以抵押借貸為主，這也導致了很多朋友形成了“DeFi=借貸”固有思維。但DeFi是一個極具潛力的金融市場，它能形成一個相對完整閉環的生態系統。
目前已經發展得比較好的應用形式主要有：借貸-Credit&Lending、穩定幣-StableCoins、去中心化交易所-DEX、支付-payment、衍生品與預測市場-Derivative Protocols/Prediction Markets等。發展較好的這幾個應用領域裡的項目自然熱度也高，目前來說很多已經有了十倍以上的漲幅，短期內需要注意回調風險。同時也有一些主流應用領域外的其他項目，如：數字化資產-NFT、預言機-Oracle等等都是不錯的選擇方向。
DeFi為什麼這麼火？
DeFi起步於2018年，蟄伏一年之後在2019初現崢嶸，2019年也就成了公認的DeFi元年。2019年裡，DeFi的鎖倉總值一度突破1.5億美元，甚至在今年6月份完成了從1.5億到3.0億的翻倍壯舉。
對現狀複盤之後，得出幾個導致DeFi爆發的原因：
1. 落地應用價值。DeFi是為了解決傳統金融弊端而誕生的，目前很多DeFi類應用已經成功探索出了一些基礎運行模式，在降低中心化機構的組織作用和中介費用、消除了地域和金融監管限制等方面，也起到了一定的作用。
2. 門檻低，利率高。對於圈內人來說，DeFi的參與門檻較低，質押借貸的操作沒有什麼難度，區塊鍊網絡也為參與者提供了更加透明的投資環境。此外，DeFi類應用的存款利率不錯，對於長期持幣的用戶和羊毛黨有一定的吸引力，可以類比去年的Staking模式。
3. 市場環境。自312黑天鵝之後，雖然行情逐步回暖，但是比特幣卻經歷了兩個多月的橫盤期。這種大行情下，幣圈用戶在藉貸平台理財的需求得到提升，借貸盤活了存量資金，還吸引了一定的外部資金，在大餅的保持穩定橫盤的同時，DeFi類的山寨幣便開始了大膽拉盤。
4. 市場熱點炒作的需要。幣圈熱點歷來逃不脫概念炒作，當前市場可以炒作的熱點中，DeFi有市場潛力，有實際應用，再加上金融本身是區塊鏈最容易落地的應用方向，被炒作可以理解。熱度起來之後，投機者自然蜂擁而至。
DeFi的關鍵作用在哪裡？
一是滿足一些特定群體需求，發揮和傳統金融雷同的作用。
現實世界中存在一些人，想要自己完全掌控自己的資產，掌控自己的金融服務，這是DeFi被需要的關鍵，因DeFi具有去中介、無須許可、透明，其能充分滿足這種群體的掌控自己資產的慾望。
二是發揮資金託管服務作用，成為傳統金融的補充。
在現實世界中進行大額交易時，經常會有資金託管方，這樣的目的主要是為了保護買賣雙方的權益，避免任何一方不誠信情況的發生。
但在幣圈，經常會發生交易所、錢包跑路，錢、幣不翼而飛的情況。
究其根源是因為幣圈缺乏資金託管服務，這對幣圈來說是一大剛需，所以以DAO形式的DeFi託管業務很有可能成為傳統金融的有益補充。
三是DeFi的世界和現實世界是獨立存在的，這點是DeFi存在的關鍵
不需要擔保、不需要各種資料的提供，而且在DeFi裡的借貸抵押不會影響現實世界的你的信譽，不會因數字貨幣資產的抵押而影響到你的住房貸款、消費貸款的額度。
總而言之，DeFi的出現是社會發展的必然，但我們不得不談及的一個問題就是金融監管問題，傳統金融嚴格的KYC、AML，意味著執照、許可和認證，而DeFi的本質是去中心，無需許可的金融生態。所以這種完全鏈上的金融模式，能否在強監管國度成長起來，但是金子，總會發光的。
資料來源：jinse.com